*3Q24低於預期，10月營收因客戶遞延而落入谷底
營收3.81億元，QoQ-11.1%，YoY-11.7%。受晶圓廠客戶與消費性電子疲弱，導致旺季不旺；營益率11.7%，QoQ-13.2ppts；EPS 0.67元。 近期幾個大型專案，公司投入不少人力資源，但一直與客戶處在收斂規格的過程中，導致營收延宕，今年10月將會是營收低谷，11~12月營收期望回到去年水準。

*已累積足夠IP開發，正向看待未來展望
隨晶圓廠開案復甦，8奈米以下IP需求暢旺，量產權利金將逐季走揚。過去幾年公司已累積大量先進製程IP，後續將不再侷限於販售單一IP，而是以IP群或次系統的方式，提供客戶完整的IP平台。在基礎元件IP領域中，是全球唯二有先進製程IP並具備足夠實績的公司，期待從2025年開始能逐步回到營收YoY+20%成長的軌道。

*先進製程營收占比持續提升，為全球少數供應商
以客戶類型來看，Fabless 62.5%，Foundry 37.5%。晶圓廠客戶大幅下滑，主因台系晶圓廠對IP需求放緩，美系晶圓廠開案停擺；而IC設計業者除了HPC與AI應用外，開案狀況保守。但細看製程節點，仍可發現先進製程比例提升中。